「大魔教」教主萬勵雄，為武聖的大弟子，由于生性邪惡，又重涎于師弟妹的美色，被逐出門牆。萬勵雄不但不思悔改，反與海外邪派劍仙勾結，組成大魔教，侵入武聖宮所在地騰龍谷，搗毀騰龍谷，擄走師弟妹武聖之孫姚武凱流落江湖。
姚武凱為「塞外四音」之首「白駝藍彩」歐仁威收養並從娃歐，由于歐武凱身患「三陰絕脈」奇癥不能練武，歐仁威到處為他搜尋靈丹妙藥為其築基，忽一日靈駝白玉空載而歸，其父下落不明。歐武凱為尋父只身進入江湖，由于缺乏江湖經驗，失陷于流沙之中，隨流沙進入「金綾雙仙」修真洞府。在生命之火即將熄滅時得天地奇寶「雪蛇」所救，並按照雙仙所留的武功秘笈及大量靈丹妙藥認真修習，從而武功初成。重出江湖後由于身雙仙所留異寶「天蠶衣」、「血殺劍」、「寒玉蕭」，引起正邪各派人物搶奪追殺，堪稱步步危機，更由于貌潘安引得武林蕩婦「一仙夫人」、「飄飄仙娘」的糾纏誘惑，最後對其實施藥，險失去童身，然而，歐武凱終究吉人天相，不但躲過了重重劫難，而且還獲遇，巧服上古異物「八寶十六星目，鱔絞」寶血，從而功力增加數甲子，而後更是百毒不侵。獲服「九天仙蘭實」並輔以萬年金鯉內丹，從而伐毛洗髓，水侵功力進入通立之境。尋師門重寶「柔經」和「滴血拳經」從而剛柔互濟招武亦進入另一個境界。
大破大魔教外圍勢力「天雷幫」，並收歸己用，解開自已的身世之迷，認祖歸宗，重開「騰龍谷」，招回武聖舊部的幸存者從而實力大增，與大魔教展開正面的生死決戰，惜便于海外邪派劍仙白石島主之手，為武林中仙俠輩人物「倪株雙仙」所救，並傳其伏魔神功「千魔掌」，徹底將「大魔教」消滅，擊斃罪魁禍首白石島主，重開武林新秩序。相武林四大美女回歸騰龍谷，恢復了姚家往日的聲譽。